Dólar fecha em alta de 1,46% a R$ 5,586, maior patamar desde julho de 2025

O dólar encerrou a terça-feira (10) em alta firme ante o real, cotado a R$ 5,5863, com avanço de 1,46%. A divisa atingiu o maior valor de fechamento desde 31 de julho de 2025, impulsionada por dados de inflação nos Estados Unidos que elevaram as apostas de aumento de juros pelo Federal Reserve (Fed). Localmente, a ata da última reunião de política monetária do Banco Central (BC) reforçou o sentimento de cautela.

O índice de preços ao consumidor (CPI, na sigla em inglês) dos EUA subiu 0,4% em outubro, acima da expectativa de 0,3% dos economistas consultados pela Reuters. Esse resultado, somado a um núcleo de inflação ainda pressionado, fez o mercado elevar as apostas de um aumento de 0,25 ponto percentual na taxa de juros pelo Fed em dezembro, com as chances passando de 84% para 88,2%. A possibilidade de uma alta de 0,50 ponto percentual também ganhou força, saindo de 0% para 11,8%.

Juros nos EUA e no Brasil sobem

As falas de autoridades do Fed, como Lorie Logan e Christopher Waller, corroboraram a visão de aperto monetário. Logan afirmou que o Fed precisará de pelo menos mais dois aumentos de 0,25 ponto percentual, enquanto Waller defendeu a consideração de uma alta de 0,50 ponto caso a inflação piore. Esse cenário pressionou os rendimentos dos Treasuries e o dólar no exterior, afetando também ativos domésticos e divisas de países emergentes.

No Brasil, a ata do Comitê de Política Monetária (Copom) indicou que o cenário atual apresenta expectativas de inflação mais elevadas e redução nas previsões de crescimento econômico. O BC atribuiu essas pressões a uma combinação de desaceleração da atividade, choques de oferta (alta do petróleo, El Niño, custos do trabalho) e desvalorização do real. A autoridade monetária vê o balanço de riscos para a inflação com assimetria para cima, o que sugere a necessidade de manter a política monetária restritiva por mais tempo.

Ibovespa em queda e balanços corporativos

O Ibovespa ensaiou uma alta, mas fechou em queda de 0,52%, a 171.336,99 pontos. O índice recuou após atingir 173.271,61 pontos na máxima do dia. A aversão ao risco, impulsionada pelos dados de inflação dos EUA e pela ata do Copom, pesou sobre o mercado acionário brasileiro.

Em meio a um pregão com repercussão de balanços corporativos, algumas ações se destacaram. Magazine Luiza avançou 11,64% após divulgar crescimento de 16% na receita bruta de outubro. Embraer subiu 9,3% com revisão para cima nas estimativas de receita e fluxo de caixa para 2026. Outras altas relevantes foram TIM (+3,1%), Caixa Seguridade (+3,92%) e Gerdau PN (+2,26%).

Na ponta negativa, Hapvida liderou as quedas com recuo de 10,9%. Brava Energia caiu 6,35%, Petrobras PN cedeu 0,53% e Vale ON recuou 1,98%, acompanhando a queda dos preços do petróleo.

Cenário externo e próximos passos

As bolsas de Nova York fecharam em baixa. O Dow Jones recuou 0,30%, o S&P 500 caiu 0,38% e o Nasdaq encerrou em baixa de 0,74%. A investigação sobre o CEO da Nvidia continuou a pressionar as ações da empresa, que caíram 5,52%. A Anthropic deu um passo em direção a um IPO, divulgando plano de oferta de 825 milhões de ações.

O recuo dos preços do petróleo, que atingiram o menor patamar em dois meses, ocorreu após autoridades americanas minimizarem a necessidade de novas ações militares contra o Irã. O índice do dólar subia 0,55%, a 102,240.